特斯拉 (TSLA -1.26%) 首席执行官埃隆·马斯克多次表示，投资者应该将他的公司视为一家机器人和自动化公司。值得赞扬的是，特斯拉在这个方向上取得了一些进展，其 Optimus 人形机器人以及在美国少数城市测试其 Robotaxi 自动驾驶汽车服务。
但押注特斯拉向机器人技术转型的风险相当大。该公司多年来一直是一家电动汽车公司，并且在自我改造时投入了大量资金。
寻找两只能够成功进入价值 2.5 万亿美元的机器人市场（到 2035 年）的更好机器人股票的投资者应该考虑长期持有 Nvidia ( NVDA -1.59% ) 和微软 ( MSFT +0.95% )。原因如下。
Nvidia 拥有独特的机器人地位
英伟达管理层认为，物理人工智能（包括机器人技术）将成为下一个重大科技浪潮之一，该公司现在正在为转型做准备。
它定位自己以从物理人工智能中受益的一个重要方式是通过一个名为 GR00T 的人形机器人开源人工智能基础模型。人工智能本质上是新兴机器人公司的通用大脑，用于帮助训练和教授机器人新任务。该公司还创建了一个名为 Halo 的机器人全栈安全系统，它将传感器、软件和处理器组合成一个面向机器人和工业公司的完整安全系统。
当然，英伟达从机器人技术中受益的最重要方式是将其处理器出售给将处理器安装到机器中的公司。为了帮助实现这一目标，Nvidia 开发了 Jetson Thor 超级计算机，公司将其用于实时语音和视觉处理。亚马逊机器人公司和波士顿动力公司已经在他们的一些机器人中使用它。
如果英伟达能够帮助机器人公司完善他们的机器人，就可以帮助他们在未来销售更多处理器方面脱颖而出。摩根大通最近的一份报告显示，与人类相比，物理人工智能机器人的大脑等效性仅为人类的 10% 左右，要使它们真正有用，它们需要更加智能。
英伟达的实体AI收入才刚刚起步，公司抱有很高的期望。首席执行官黄仁勋最近表示，Nvidia 的物理 AI 收入目前每年为 100 亿美元，未来十年将达到 1000 亿美元。
物理AI需要强大的云播放器
虽然许多机器人将拥有物理处理器来帮助它们做出决策和执行功能，但它们都需要强大的云基础设施进行更新和边缘计算，以使它们更加智能和更加强大。
发挥人工智能云角度的最佳方式之一是与微软合作。该公司的 Azure 云收入在 2026 年第四季度（截至 7 月 29 日）加速了 41%，年销售额达到 1000 亿美元。
随着越来越多的公司采用物理人工智能并需要云计算来改进其机器人技术，微软现在正在构建的人工智能云基础设施可能有助于在未来几年实现机器人技术。 《财富》商业洞察 (Fortune Business Insights) 的估计显示，人工智能云市场可能会从今年的 1330 亿美元增长到 2034 年的 7800 亿美元。
微软已经是仅次于亚马逊的第二大云厂商，占据 21% 的市场份额，这使得它能够从人工智能云计算的扩张中受益。