美国投资公司 McIntyre Partnerships 在 2026 年上半年表现平平，毛回报率为 0%，净回报率为 -1%，而罗素 2000 价值指数的回报率为 23%。您可以在此处下载该信函的副本。第二季度业绩与第一季度业绩完全逆转，投资组合升值 23.0%（总额）和 23.3%（净值），跑赢指数 17.3%。整体市场的飙升以及与公司持股相关的一些积极进展对这一业绩做出了贡献。自成立以来，该基金的年总回报率约为 16%，净回报率约为 12%，超过了每年约 9% 的基准回报率。该投资组合高度集中，QDEL 是最大的持股，造成了波动性。尽管结果好坏参半，该公司仍然对投资组合充满信心，特别是 QDEL 被视为一个关键的投资机会。几项具有前景催化剂的大型投资预计将带来进一步增长的潜力。此外，您还可以查看该策略的前 5 大持股，以确定 2026 年的最佳选择。
McIntyre Partnerships 在其 2026 年第二季度投资者信函中重点关注了 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）。 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）是一家总部位于美国的公司，为医疗保健行业提供灭菌解决方案、实验室测试和咨询服务。 2026 年 8 月 7 日，Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）收盘价为每股 18.86 美元，市值为 53.8 亿美元。 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）公布的一个月回报率为 5.04%，而其股价在过去 52 周内上涨了 25.61%。
McIntyre Partnerships 在其 2026 年第二季度投资者信函中就 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）发表了以下声明：
“Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）第一季度业绩良好，关键的 Sterigenics 部门在 2023 年和 2024 年的新冠病毒库存减少后继续恢复 HSD 有机增长。此外，SHC 还收到了有关佐治亚州诉讼的积极法律消息，法官驳回了 5 起诉讼，理由表明其余 450 起案件也可能被驳回。虽然我认为法官的裁决意味着当前负债低于 50MM，我估计，即使上诉推翻了该决定，最坏的情况也是 40 万美元，即 180MM，相比之下，SHC 2026 年的 EBITDA 约为 640MM。该公司还经历了首席执行官换届，其长期首席执行官转任执行董事长，并从 Viant 聘请了首席执行官 Shader，他曾担任该公司的首席执行官。令我们感到鼓舞的是，前首席执行官 Petras 仍留在董事会，并打算在确保确保这一目标方面发挥积极作用。平稳过渡。
最后，也是最重要的一点，在第一季度盈利之后，SHC 的前私募股权所有者出售了最后一批股票。我认为，私募股权公司通过可预测的季度大宗交易带来的抛售压力，在过去一年中对 SHC 的股价构成了相当大的压力。随着这一悬而未决的问题消失，我相信 SHC 已经做好了重新调整对同行的比重的准备。我估计 SHC 到 2028 年的盈利约为 1.30 美元，与类似的增长型医疗器械公司的估值一致意味着市盈率约为 25 倍，大约是当前股价的两倍。”
Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）并未出现在我们的 2026 年对冲基金最受欢迎的 40 只股票名单中。根据我们的数据库，截至第一季度末，有 42 个对冲基金投资组合持有 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC），高于上一季度的 41 个。虽然我们承认 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）作为一项投资的潜力，但我们相信某些人工智能股票具有更大的上涨潜力，并且下行风险较小。如果您正在寻找一只被极度低估的人工智能股票，并且该股票也将从特朗普时代的关税和离岸趋势中受益匪浅，请参阅我们关于最佳短期人工智能股票的免费报告。
在另一篇文章中，我们介绍了 Sotera Health Company（纳斯达克股票代码：SHC）并分享了 O'Keeffe Stevens Advisory 对该公司的见解。此外，请查看我们的对冲基金投资者信件 2026 年第二季度页面，了解更多来自对冲基金和其他领先投资者的投资者信件。