美国银行上调了对服务器CPU市场的预测，称AI代理的崛起正在扩大数据中心中央处理器的机会。
继第二季度收益以及强劲的人工智能计算和内存需求趋势之后，分析师 Vivek Arya 将公司 2030 年服务器 CPU 总潜在市场从约 1700 亿美元提升至超过 2100 亿美元。
美国银行表示，新数字意味着“较 2025 年约 350 亿美元的水平增长近 5 倍”，目前市场预计将以 36% 的复合年增长率增长，高于此前的 30%。
这次会议的核心是 CPU 和 GPU 之间平衡的转变。美国银行表示，“随着 CPU 成为编排控制平面”，代理推理正在将 CPU 与 GPU 的比例从训练时代的约 1:4 推向代理 AI 的约 1:1。
因此，该公司目前预计，到 2030 年，CPU 将占整个 2.2 万亿美元数据中心系统市场的 10% 左右，而在训练时代这一比例约为 7%。
美国银行认为，关键争论在于替代与扩展，并认为 CPU 是“整个系统 TAM 的补充”。该公司表示，GPU 租金和内存现货价格接近创纪录水平，表明全面的计算短缺可能会延伸到 CPU。
AMD 仍然是该公司在频率和核心数量上“双重领先”的 CPU 首选，而 Nvidia 是其整体部门的首选。美国银行还指出了英特尔的代工选择，并表示 Arm 仍然是份额增长最快的公司。
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